上海机电 (600835): 回答：上海集优当时私有化主要是因为整体营商环境的不确定性，自2018年始，上海集优的股价便呈明显下跌之势，流动性匮乏，加之2020年汽车紧固件业务收入明显收缩，又恰逢宏观经济环境的波动，故采取了私有化的决策。 2020年私有化前，上海集优港股市值约14亿元港币左右，相较2019年末上海集优净资产40亿元人民币，上海集优的价值被市场严重低估。上海集优私有化整体估值约28亿港币，相较上海集优私有化前的市值溢价约100%左右。私有化估值在是当时上海集优市值基础上，综合考虑各项因素，给予一定程度溢价所确定的，具有合理性。 现在，上海机电作为上海电气旗下明确打造工业基础件“专精特新”产业的战略平台，拟借助本次交易，依托现有主力整机产品及工业基础件、关键零部件相关众多产业投资、市场拓展、技术研发方面的多年沉淀与布局，再结合标的公司上海集优在各工业基础件细分领域的优势地位，深化协同效应，大力构建电梯业务与工业基础件业务双轮驱动的全新发展格局。在稳固原有电梯业务市场龙头地位的同时，深度聚焦航空航天、新能源汽车两大核心赛道的产业机会，加强关键技术攻关，抢占未来发展制高点，推动叶片、轴承、紧固件、工具等工业基础件实现高端化、系列化、集成化转型，实现企业发展动能切换，打造第二成长曲线。本次交易主要服务于上海机电和上海集优共同的发展定位和战略目标，有利于双方更集约化的发展，并能够为上海机电股东创造价值， 本次交易中，上海集优100%股权交易金额约53亿元，相较上海集优2023年末净资产增值率约22%，该交易定价以独立评估机构的出具的评估结果为依据，最终以经国资有权部门备案的评估值为准，该定价具备合理性、公允性。

2024-05-16 15:46:00