兆易创新 (603986): 回答：回答：2024年看有2个大的技术趋势：1）大模型带来的AI应用兴起，2023年开始新的应用此起彼伏，算力和存储需求膨胀，行业巨头海力士率先从业绩亏损走出来并实现季度盈利，HBM价格上涨，市场严重供不应求。海力士、三星和美光提高把产能转往HBM的力度，对主流和其他DRAM产能挤占效应会非常明显；2）PC、服务器接口向DDR5、LPDDR5转变。随着AI应用兴起，AI PC和AI手机对存储的速度要求高，推动终端厂商把DRAM规格向DDR5和LPDDR5转变。DDR5、LPDDR5每Gb价格比DDR4和LPDDR4更高，主流存储价格在2023年实现了比较大的增长，判断2024年涨势还不会停止。主流NAND在2023年底涨幅50%以上，2024年NAND价格预计将延续涨势。主流产品价格上涨，对利基价格会有带动：1）利基产品涨价在时间上有滞后性；2）利基产品虽然目前没有能带动大量需求的新兴应用的拉动，但由于主流产品价格的上涨叠加产能被主流挤占，利基产品价格跟随上涨。公司利基DRAM价格在2023年 Q4 有约10%上涨，预计2024年上半年会延续温和上涨。SLC NAND价格已经触底，到2023年底客户提货意愿明显提高，预计2024年SLC NAND价格呈温和上涨趋势，虽涨价幅度比DRAM小，但涨价趋势确定。

2024-01-28 00:00:00